Mô tả:
Đọc hiểu và phân tích báo cáo tài chính
doanh nghiệp
Tháng 11/2016
©2016 Deloitte Vietnam. All rights reserved.
1
2
3
4
Tổng quan về Báo cáo tài chính
Phân tích BCTC doanh nghiệp
Các chỉ tiêu cơ bản
Một số khó khăn khi phân tích BCTC doanh nghiệp
Sai sót và rủi ro tiềm ẩn khi đọc và phân tích
BCTC doanh nghiệp
©2016 Deloitte Vietnam. All rights reserved.
Mục tiêu
Hiểu kết cấu và ý nghĩa các khoản mục trên BCTC
Hệ thống hóa các chỉ tiêu phân tích BCTC
Áp dụng việc phân tích BCTC trong thực tiễn
Nhận biết các vấn đề gợi mở khi phân tích BCTC
©2016 Deloitte Vietnam. All rights reserved.
1
TỔNG QUAN VỀ BÁO CÁO TÀI CHÍNH
1.1 Kết cấu và ý nghĩa của BCTC
1.2 Đối tượng sử dụng và mục tiêu phân tích BCTC
©2016 Deloitte Vietnam. All rights reserved.
1.1
Kết cấu và ý nghĩa của BCTC
©2016 Deloitte Vietnam. All rights reserved.
Cấu phần của BCTC đầy đủ
1
Bảng cân đối kế toán
2
Báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh
3
Báo cáo lưu chuyển tiền tệ
4
Thuyết minh BCTC
Thuyết minh BCTC
©2016 Deloitte Vietnam. All rights reserved.
Kết cấu Bảng cân đối kế toán
NỢ NGẮN HẠN
TÀI SẢN NGẮN HẠN
•
•
•
•
•
Tiền và tương đương tiền
Đầu tư tài chính ngắn hạn
Phải thu ngắn hạn
Hàng tồn kho
Tài sản ngắn hạn khác
•
•
•
•
•
NỢ DÀI HẠN+ VCSH
TÀI SẢN DÀI HẠN
•
•
•
•
•
Phải thu dài hạn
Tài sản cố định
Bất động sản đầu tư
Tài sản dở dang dài hạn
Đầu tư tài chính dài hạn
Phải trả người bán
Thuế và các khoản phải nộp
nhà nước
Phải trả người lao động
Doanh thu chưa thực hiện
ngắn hạn
Vay ngắn hạn…
•
•
•
•
•
Phải trả người bán dài hạn
Chi phí phải trả dài hạn
Doanh thu chưa thực hiện
dài hạn
Vay dài hạn
Dự phòng phải trả dài hạn
©2016 Deloitte Vietnam. All rights reserved.
Ý nghĩa Bảng cân đối kế toán
Từ chủ nợ
Nguồn lực để tạo ra
doanh thu
Nguồn tài trợ
Từ chủ sở hữu
©2016 Deloitte Vietnam. All rights reserved.
Hạn chế của Bảng cân đối kế toán
Phần lớn TS
theo phương
pháp giá gốc
Giá trị tài sản
thường xuyên
biến động
Chỉ ghi nhận các
tài sản có giá trị
tiền tệ
Bỏ qua các TS
vô hình/các
nghĩa vụ cam
kết
Giá trị TS thuần
không phản ánh
giá trị doanh
nghiệp
Rủi ro cho nhà
đầu tư/chủ nợ
©2016 Deloitte Vietnam. All rights reserved.
Mục tiêu phân tích Bảng cân đối kế toán
Chất lượng
tài sản
Đòn bẩy
tài chính
Khả năng
thanh toán
©2016 Deloitte Vietnam. All rights reserved.
Kết cấu Bảng Cân đối kế toán của PTSC
©2016 Deloitte Vietnam. All rights reserved.
Kết cấu Bảng Cân đối kế toán của PTSC
©2016 Deloitte Vietnam. All rights reserved.
Kết cấu Báo cáo KQKD
Lợi nhuận hoạt
động kinh doanh
Lợi nhuận hoạt
động tài chính
Lợi nhuận hoạt
động khác
LN ròng
©2016 Deloitte Vietnam. All rights reserved.
Ý nghĩa Báo cáo KQKD
•
Phản ánh tình hình doanh thu, chi phí, lợi nhuận của doanh nghiệp trong
một giai đoạn trong quá khứ
Trong kỳ việc bán hàng hóa, cung cấp dịch vụ đã đem lại doanh thu
bao nhiêu cho DN
Các khoản chi phí phát sinh để tạo ra doanh thu
Lợi nhuận thu về của doanh nghiệp
©2016 Deloitte Vietnam. All rights reserved.
Hạn chế của Báo cáo KQKD
Doanh thu ghi
nhận theo cơ sở
dồn tích
Chi phí ghi nhận
theo cơ sở thận
trọng
Giảm tính tin
cậy, tăng nợ
khó đòi
Ghi nhận chi
phí không
thực tế
©2016 Deloitte Vietnam. All rights reserved.
Mục tiêu phân tích Báo cáo KQKD
Khả năng
sinh lời
Hiệu quả
sử dụng vốn
Các chỉ số cho nhà đầu tư
©2016 Deloitte Vietnam. All rights reserved.
Kết cấu Báo cáo kết quả sản xuất kinh doanh của PTSC
©2016 Deloitte Vietnam. All rights reserved.
Kết cấu Báo cáo Lưu chuyển tiền tệ
Hoạt động
kinh doanh
Thể hiện số tiền doanh nghiệp
thực thu, thực chi vào hoạt
động kinh doanh cốt lõi
Thể hiện số tiền doanh nghiệp
vay thêm/trả nợ vay, thu từ
phát hành cổ phần, chi trả cổ
tức cho CSH
Hoạt động
đầu tư
Hoạt động
tài chính
Thể hiện số tiền doanh nghiệp
thu chi từ việc mua/bán TSCĐ,
cho vay, đầu tư & cổ tức nhận
được
©2016 Deloitte Vietnam. All rights reserved.
Hoạt động kinh doanh
Dòng tiền vào
Dòng tiền ra
Doanh thu bán hàng hóa/
cung cấp dịch vụ
Chi mua nguyên vật liệu/
hàng hóa/ dịch vụ/chứng
khoán kinh doanh
Doanh thu từ mua bán
chứng khoán kinh doanh
Chi trả lãi
Thu từ cổ tức
Chi trả lương và các khoản
khác cho người lao động
Chi thuê tài sản, các dịch
vụ tiện ích
Chi trả thuế
©2016 Deloitte Vietnam. All rights reserved.
Hoạt động đầu tư
Dòng tiền vào
Dòng tiền ra
Thu từ bán tài sản cố định
Chi mua tài sản cố định
Thu từ bán chứng khoán
(trừ chứng khoán kinh
doanh)
Chi mua chứng khoán (trừ
chứng khoán kinh doanh)
Thu hồi các khoản vay
(bao gồm gốc và lãi)
Chi cho vay các doanh
nghiệp khác
©2016 Deloitte Vietnam. All rights reserved.
- Xem thêm -